PREVISÃO DA TAXA DE CÂMBIO NA COLÔMBIA SOB CONDIÇÕES DE PPC: EVIDÊNCIA EMPÍRICA USANDO VAR (publicado em espanhol)
DOI:
https://doi.org/10.1016/S0123-5923(09)70095-6Palavras-chave:
Taxa de câmbio, modelo de séries de tempo, modelação financeiraResumo
Esse documento avalia as previsões da taxa de câmbio (peso colombiano/dólar) com dados de 1995 a 2005 da Colômbia, usando um Modelo de Taxa de Câmbio de Paridade de Poder de Compra (TCPPC). Foi realizada uma comparação do desempenho na amostragem (reservando os dados do histórico de 2001 a 2005) das previsões de modelos que usam PPC, com as de um modelo de Vectores Auto-regressivos (VAR). O método VAR tem melhor desempenho para prever a taxa de câmbio nominal, de acordo com os indicadores RMSE, MAE e U-Theil, enquanto que de acordo com o MAPE no primeiro e segundo mês prognosticados, o VAR apresenta pior desempenho que os modelos utilizando PPC.
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Referências
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